一季度我国石油和化工行业经济运行情况

　　2017年11月，石油和化工行业经济运行保持向好态势。全国油气和主要化学品生产基本平稳，市场需求总体稳定，价格总水平涨势继续加快，出口延续较好势头；单位成本继续回落，行业效益持续改善。

　　但化学工业投资依旧疲软，石化市场进口压力进一步增大，行业库存上升加快。

　　一、主要经济指标完成情况

　　（一）增加值增速继续回升，收入保持较快增长

　　截至2017年11月末，石油和化工行业规模以上企业29256家，累计增加值增长3.9%，比1～10月提高0.1个百分点，低于同期全国规模工业增加值增幅2.7个百分点。其中，化学工业增加值增长3.7%，与1～10月持平；石油天然气开采业下降0.8%，降幅收窄0.3个百分点；炼油业增长5.8%，加快0.3个百分点。

　　2017年1～11月，石油和化工行业主营业务收入12.83万亿元，同比增长16.3%，增速比1～10月回落0.2个百分点，占全国规模工业主营收入的11.9%。

　　三大板块中，化学工业主营业务收入8.61万亿元，同比增长14.4%，比1～10月回落0.5个百分点；炼油业主营业务收入3.09万亿元，增长22.7%，加快0.8个百分点；石油和天然气开采业主营业务收入8135.3亿元，增长18.7%，减缓0.6个百分点。

　　化学工业中，合成材料、基础化学原料和专用化学品制造主营收入增速继续领先，分别达到24.6%、16.6%和13.2%。橡胶制品和涂（颜）料制造主营收入增幅各为8.4%；肥料和农药制造业主营收入增幅为8.7%和10.1%。

　　油气行业景气指数回升，化学工业继续回落。根据中国石油和化学工业联合会发布的景气指数显示，11月，中国化学工业景气指数为88.34点，回落2.97点；油气行业景气指数为97.27点，上升1.87点。

　　（二）能源和主要化学品生产基本平稳

　　2017年1～11月全国原油天然气总产量2.96亿吨（油当量），同比增长0.9%，比1～10月回落0.2个百分点；主要化学品总产量增长约2.6%，增速比1～10月减缓0.2个百分点。

　　原油产量降幅扩大，天然气增速回落。2017年11月，全国原油产量1569.9万吨，同比下降2.5%，降幅比上月扩大2.1个百分点；天然气产量126.3亿立方米（含煤层气，下同），增长3%；液化天然气产量73.2万吨，增长5.9%。2017年11月全国原油加工量4942.9万吨，同比增长8%；成品油产量（汽、煤、柴油合计，下同）3094.3万吨，增长5%。

　　化肥产量微幅增长。2017年11月全国化肥产量（折纯，下同）524.1万吨，同比增长0.6%，下半年来首现增长。其中，氮肥产量312万吨，增长3.5%；磷肥产量142.2万吨，下降4.6%；钾肥产量69.6万吨，下降1.5%。当月农药原药产量（折100%）27.4万吨，同比下降5.1%，其中除草剂（原药）产量11.6万吨，下降7.4%；农用薄膜产量22.1万吨，增长2.5%。

　　其他重点化学品多数保持增长。2017年11月，全国乙烯产量154.8万吨，同比增长6.6%；甲醇产量382.1万吨，增长1.5%；涂料产量180.5万吨，增长4.4%；化学试剂产量168万吨，下降8.8%；硫酸产量774.1万吨，增长3.1%；烧碱产量284.6万吨，下降0.8%；电石产量208.2万吨，下降5.6%；合成树脂产量728.5万吨，增长2%；合成纤维单体产量369.2万吨，增长6.2%；轮胎外胎产量7933.4万条，增长3.5%。

　　（三）能源消费增长继续加快，主要化学品放缓

　　2017年1～11月，我国石油天然气表观消费量7.31亿吨（油当量），同比增长8.3%，比1～10月加快0.1个百分点；主要化学品表观消费总量增长约4.8%，比1～10月回落0.3个百分点。

　　原油消费保持较快增长，天然气增速持续加快。2017年1～11月，国内原油表观消费量5.57亿吨，同比增长6.1%，增速比1～10月加快0.1个百分点，对外依存度68.5%；天然气表观消费量2150.7亿立方米，增长15.4%，提高0.2个百分点，占石油天然气表观消费总当量的26.5%，对外依存度37.8%。1～11月，国内成品油表观消费量2.96亿吨，同比增长2.6%。其中，柴油表观消费量1.53亿吨，增长1.4%；汽油表观消费量1.12亿吨，增长2.6%。

　　化肥消费降幅收窄。1～11月，全国化肥表观消费量（折纯，下同）5259.7万吨，同比下降1%，比前10月收窄1.4个百分点。其中，氮肥3083.2万吨，下降3.8%；磷肥1150.5万吨，下降2.2%；钾肥1018.9万吨，增长9.5%；磷酸二铵（实物量）821.9万吨，下降6.7%。基础化学原料和合成材料消费增速趋缓。数据显示，2017年前11个月，基础化学原料表观消费总量增长4.3%，比前10月回落0.6个百分点。其中，乙烯表观消费量1854.7万吨，同比增长4.7%；甲醇表观消费量4929.8万吨，增长5.1%；硫酸表观消费量8338.1万吨，增长3%；烧碱表观消费量2953万吨，增长4.3%。2017年1～11月，合成材料表观消费总量增长约7.1%，比上1～10月回落0.5个百分点。其中，合成树脂表观消费量1.02亿吨，增长4.2%；合成纤维单（聚合）体表观消费量6181.3万吨，增长9%。

　　（四）投资总体降幅继续扩大

　　2017年1～11月，石油和化工行业完成固定资产投资1.86万亿元，同比下降3.2%，降幅较1～10月扩大0.6个百分点。

　　油气开采和炼油业投资保持平稳较快增长，化学工业降幅进一步扩大。三大板块中，石油和天然气开采业投资2160亿元，同比增长15.8%，增速比1～10月加快1.1个百分点，占全行业投资总额的11.6%；炼油业投资2033.9亿元，增长6.6%，减缓1.4个百分点，占比10.9%；化学工业投资1.38万亿元，下降5.7%，降幅扩大1.0个百分点，占比74%。

　　化学工业中，仅合成材料制造投资保持微幅增长。2017年1～11月，合成材料制造投资增长1.3%。化学矿采选、农药和化肥制造降幅较大，分别达到26.2%、15.6%和14.0%；专用化学品制造下降4.9%；基础化学原料制造下降6.1%；橡胶制品和涂（颜）料及类似品制造下降2.9%和0.3%。

　　区域投资降幅扩大。2017年1～11月，全国区域行业投资总额1.82万亿元，同比下降3.7%，降幅比前10月扩大0.6个百分点。其中，东部地区投资8562.0亿元，下降4.3%；中部地区投资4350.1亿元，下降2.8%，占比23.9%；西部地区投资4092.8亿元，下降1%，占比22.5%；东北地区投资1204.2亿元，下降11.6%，占比6.6%。

　　私营和港澳台企业投资保持增长。分经济类型看，2017年1～11月，内资企业投资同比下降3.2%。其中，私营企业投资8126.5亿元，下降3.2%，占全行业投资总额的43.6%；港澳台企业投资573.0亿元，增长6%，占比3.1%；外商投资673.6亿元，下降11.3%，占比3.6%。

　　（五）出口增长稳步加快

　　2017年11月，石油和化工行业进出口贸易总额继续较快增长，出口增速进一步加快。海关数据显示，当月全行业进出口总额551.1亿美元，同比增长27.6%，增速较上月加快4.7个百分点。其中，出口总额180.8亿美元，增长22.2%；进口总额370.3亿美元，增长30.5%。2017年1～11月，累计进出口总额5251.7亿美元，增长22.4%，占全国进出口总额的14.2%。其中，出口1729.6亿美元，增长12%，占比8.5%；进口3522.0亿美元，增长28.2%，占比21.2%。前11月贸易逆差1792.4亿美元，同比扩大48.9%。

　　橡胶制品出口额增速回落，成品油大幅加快。2017年11月，橡胶制品出口总额37.9亿美元，同比增长3.4%，增速较上月回落9个百分点；累计出口420.1亿美元，增长4.8%，占石油和化工行业出口总额的24.3%。当月成品油（汽、煤、柴合计）出口额24.1亿美元，增长42.1%，较上月显著提高；出口量452.0万吨，增长22.3%；累计出口额187.3亿美元，增长27.6%，占比10.8%。此外，化肥出口额5亿美元，同比下降11.8%；出口量213.3万吨（实物量），下降8.5%。

　　原油和天然气进口快速增长。2017年11月，国内进口原油3704.4万吨，同比增长14.5%，增速较上月加快6.7个百分点；进口金额153.3亿美元，增长36.7%。进口天然气655.3万吨，增长41.9%；进口金额23.8亿美元，增长64.3%。2017年1～11月，累计进口原油3.86亿吨，增长12.1%；进口天然气6082.7万吨，增长26.6%。

　　（六）行业效益保持良好态势

　　2017年1～11月，石油和化工行业实现利润总额8070.2亿元，同比增长51.4%，增速较1～10月回落1个百分点。每100元主营收入成本83.54元，同比下降0.42元；主营收入利润率为6.29%，同比上升1.46个百分点。产成品存货周转天数为13.2天；应收账款平均回收期为26.2天。全行业亏损面为13.8%，比1～10月缩小0.4个百分点。

　　分行业看，石油和天然气开采业利润总额480.5亿元，上年同期亏损436亿元；炼油业利润总额1836.4亿元，同比增长22.5%；化学工业利润总额5598.9亿元，增长35.7%。

　　化学工业中，化肥、合成材料和基础化学原料造业利润增速保持领先，分别达到184.8%、79.3%和51.6%；专用化学品和农药制造利润增长19.1%和22.5%；涂（颜）料等制造和橡胶制品利润保持小幅增长，分别为3.8%和0.3%。

　　二、主要市场走势

　　2017年11月，石油和主要化学品市场价格保持较快上涨势头。价格指数显示，当月石油和天然气开采业出厂价格同比增长20.3%，较上月提高3.8个百分点；化学原料和化学品制造业增长10.1%，较上月回落0.6个百分点。2017年11月石油和天然气开采业出厂价格环比上涨6.2%，化学原料和化学品制造业环比上涨1.4%。2017年1～11月，石油和天然气开采业价格总水平同比上涨30%，化学原料和化学品制造业上涨9.5%。

　　（一）国际油价创2年来新高

　　2017年11月，国际油价上涨继续加快，并创2年多来新高。监测数据显示，当月WTI原油（普氏现货，下同）均价为55.07美元/桶，环比上涨7.4%，同比上涨19%；布伦特原油均价61.16美元/桶，环比上涨7.2%，同比上涨34.4%；迪拜原油均价59.48美元/桶，环比上涨8.0%，同比上涨32.8%；大庆原油均价55.47美元/桶，环比上涨7.1%，同比上涨35.8%。上述四地原油平均价格为57.79美元/桶，环比上升7.4%，同比上涨30.3%。

　　原油期货价格保持上升走势。截至2017年11月末，纽约商品交易所12月交货的轻质原油均价为56.57美元/桶，同比上涨21.6%；伦敦布伦特12月交货的原油均价为62.66美元/桶，同比增长30.9%。

　　根据目前中东地区局势变化、国际原油市场价格趋势以及全球油气供需等情况判断，未来一段时期内国际原油价格可能保持高位震荡走势，但进一步上升动力减弱，有可能出现小幅回调走势。原油现货均价可能在55美元/桶上下波动。

　　（二）化肥市场价格震荡上扬

　　2017年11月，国内化肥市场价格总体呈现震荡上扬态势，价格涨多跌少。从主要品种看，磷复肥涨势较强。市场监测显示，当月尿素市场均价为1750元/吨，环比下跌1.7%，同比上涨25%；磷酸二铵均价2700元/吨，环比上涨8.0%，同比上涨1.5%；磷酸一铵均价2360元/吨，环比上涨16.3%，同比上涨15.1%；国产氯化钾均价1960/吨，环比上涨3.7%，同比下跌3.2%；45%硫基复合肥均价2250元/吨，环比下跌0.9%，同比上涨5.6%。

　　出口价格涨跌互现，总体震荡回升。据海关数据，11月尿素出口均价（离岸价，下同）为268.1美元/吨，环比上涨2.9%，同比上涨30.3%；重钙出口均价276.3美元/吨，环比下跌9.0%，同比上涨11.2%；磷酸二铵出口均价347.7美元/吨，环比上涨1.7%，同比上涨8.6%；三元复合肥出口均价448.7美元/吨，环比下跌0.3%，同比下跌8%。11月硫酸钾进口均价（到岸价）为331.5美元/吨，环比下跌4.6%，同比下跌24.1%。

　　目前，在成本支撑下，化肥价格仍呈上升趋势，但动力减弱。国内化肥市场消费继续下降，供需结构性矛盾依然突出，总体弱势行情仍将延续。未来化肥市场价格总体可能保持目前震荡走势，波动有所加剧。

　　（三）基础化学原料市场上升势头增强

　　2017年11月，基础化学原料市场价格总体上升势头有所增强。当月，在监测的39种主要无机化学原料中，市场均价同比上涨有31种，

　　较上月减少2种；环比上涨有30种，比上月增加8种。在监测的84种主要有机化学原料中，同比上涨有68种，比上月增加1种；环比上涨55种，比上月增加10种。从市场走势看，无机化学原料上升势头相对较强。

　　2017年11月，硫酸（98%，净水）市场均价390元/吨，环比上涨18.2%，同比上涨21.9%；硝酸（≥98%）市场均价1830元/吨，环比上涨19.6%，同比上涨23.6%；烧碱（片碱，≥96%）均价4550元/吨，环比下跌0.2%，同比上涨35.8%；纯碱（重灰）均价2540元/吨，环比上涨8.1%，同比上涨42.7%；电石均价3070元/吨，环比下跌4.1%，同比上涨17.6%；硫黄均价1320元/吨，环比上涨17.9%，同比上涨83.3%。

　　2017年11月，乙烯（东北亚）市场均价1271.4美元/吨，环比下跌3.2%，同比上涨25.4%。国内市场，丙烯市场均价8030元/吨，环比下跌0.4%，同比上涨10.5%；纯苯均价6620元/吨，环比上涨7.1%，同比上涨11.4%；甲苯（石油级，净水）均价5580元/吨，环比上涨4.5%，同比上涨4.1%；甲醇均价3080元/吨，环比上涨14.1%，同比上涨29.4%；乙二醇（优等品）均价7380元/吨，环比下跌2.6%，同比上涨17.5%。

　　从目前市场情况看，基础化学原料市场供需增长基本平稳，需求增速呈放缓趋势。就国际原油等大宗原材料商品价格而言，总体呈现震荡上升趋势，对基础化学原料生产成本形成支撑。后市基础化学原料市场价格可能出现高位震荡局面，分化有所缩小，价格可能出现回调。特别是有机化学原料市场，价格波动可能加大。

　　（四）合成材料市场继续高位震荡

　　2017年11月，合成材料市场价格总体继续高位震荡，走势仍呈分化。其中，合成树脂大体平稳，合成纤维原料和合成橡胶小幅回调。市场监测显示，当月聚氯乙烯（LS-100）市场均价6450元/吨，环比下跌9.2%，同比下跌25.9%；高密度聚乙烯（5000S）均价10400元/吨，环比上涨3.6%，同比下跌1.2%；聚丙烯(T30S)均价9260元/吨，环比上涨0.8%，同比上涨8.2%；PA66(101L)均价为25100元/吨，环比上涨2.9%，同比上涨30.7%；POM（F20-03））均价为14500元/吨，环比微跌0.7%，同比上涨43.3%；聚酯切片（长丝级半光）均价为7770元/吨，环比上涨1.4%，同比上涨18.3%。

　　2017年11月，顺丁橡胶（一级）市场均价12100元/吨，环比下跌6.1%，同比下跌20.6%；丁苯橡胶（1502）均价12480元/吨，环比下跌8.0%，同比下跌7.8%；丁腈橡胶（26A）均价18550元/吨，环比下跌9.1%，同比上涨9.8%；氯丁橡胶（A-90）均价18900元/吨，环比下跌9.8%，同比下跌29.7%。

　　2017年11月，己内酰胺（≥99.9%）市场均价15900元/吨，环比下跌1.9%，同比上涨19.5%；丙烯腈（≥99.9%）均价12300元/吨，环比下跌1.6%，同比上涨19.4%；精对苯二甲酸均价5560元/吨，环比上涨6.3%，同比上涨14.6%。

　　2017年11月合成材料市场价格涨势继续趋缓，高位震荡。目前，合成材料消费增长总体增长平稳，原油价格回升强劲，对市场价格形成有力支撑。不过，合成材料市场受进口冲击较大，竞争激烈。后市合成材料市场上行动力依然不足，价格继续高位波动，有可能出现回调。

　　（五）轮胎价格保持平稳

　　2017年11月，轮胎市场主要产品价格总体保持平稳。市场监测显示，当月载重子午胎（12.00R20-18PR）市场均价2157元/条，环比持平，同比上涨1.1%；轿车子午胎（215/55R16）均价为585元/条，环比持平，同比微跌0.5%；轻卡斜交胎（7.50-16-14PR）655元/条，环比持平，同比微涨0.2%。

　　出口价格总体回升。2017年11月，小客车轮胎出口均价为2623.9美元/吨，环比回升1%，同比上涨6.3%；客货车轮胎出口均价2257.8美元/吨，环比上涨1.3%，同比上涨14.8%；建筑轮胎（辋圈﹥61CM）均价为2837.8美元/吨，环比上涨4.6%，同比上涨14.4%。

　　2017年11月国内轮胎市场总体运行平稳，均价基本稳定，预计后市价格仍将延续相对平稳走势。

　　三、新情况新问题及主要经济指标增长预测

　　（一）当前经济运行中的新情况、新问题

　　一是化工行业投资持续疲软。2017年1～11月，受化工行业拖累，石油和化工行业固定资产投资降幅继续扩大。其中，化学工业降幅达5.7%，再创年内新低。从区域投资看，到11月，中部地区投资也出现下降，至此，区域投资全面下降。从企业类型看，仅港澳台投资自三季度以来出现了小幅增长，外商和私营企业投资均有不同程度下降。投资长期疲弱，对未来行业发展极为不利。

　　二是石化市场进口压力依然很大。2017年11月，我国合成材料、有机化学原料进口量保持较快增长。相关产品持续大量进口，对国内市场压力越来越大。海关数据显示，2017年前11月我国合成材料进口总量达4451.2万吨，同比增长10.3%；净进口3550.3万吨，增长11.3%。其中，合成树脂进口量增长2.9%，合成橡胶增长75.9%；合成纤维单体增长15.2%。2017年前11月，进口有机化学原料5578.5万吨，同比增长5.6%，净进口4268.0万吨，增长4%。其中，乙烯进口197.7万吨，同比增长35.9%；纯苯进口232.2万吨，增长73.6%；对二甲苯进口1304.6万吨，增长16.9%。

　　三是石油开采业效益回升依然乏力。2017年以来，石油开采业效益总体回升，但受油价波动影响，回升缓慢。数据显示，2017年1～11月，石油开采业利润总额只有103亿元，平均每月不足10亿元，其间六七月还曾出现连续下降的情况。总体而言，我国石油开采业效益目前尚未走出低谷。

　　四是库存上升加快。数据显示，2017年前11月，石油和化工行业存货资金上升13.4%，其中化学工业上升14.2%。在需求趋缓背景下，库存快速上升，预示市场风险可能增加。

　　（二）主要经济指标增长预测

　　根据当前行业生产、价格走势以及结构调整变化等综合因素分析，预计2017年石油和化工行业主营业务收入14.1万亿元左右，同比增长14.5%。其中，化学工业主营收入约为9.42万亿元，增长13.3%。

　　预计2017年全年石油和化工行业利润总额约8800亿元，增幅超过45%。其中，化学工业利润总额将超过6000亿元，增幅逾30%。

　　预计2017年全年石油和化工行业出口总额约1917亿美元，同比增长12.2%。

　　预计2017年全年原油表观消费量约6.13亿吨，同比增长6%；天然气表观消费量约2325亿立方米，增长15.5%；成品油表观消费量约3.25亿吨，增长2.5％；化肥表观消费量约5960万吨（折纯），下降1.5%；合成树脂表观消费量约1.14亿吨，增长4.5%；乙烯表观消费量约2050万吨，增长5%；烧碱表观消费量约3334万吨，增长4.5%。（中国石油和化学工业联合会）

　　转自：中国化工报