2017年全球天然橡胶的需求及供应分析

　　天然橡胶产业是国民经济的基础产业，其需求非常广泛，与宏观经济密切相关，特别是随着新兴市场汽车工业的迅速发展，为天然橡胶的需求创造了广泛的空间。自上世纪 60 年代到 2008 年，全球天然橡胶的消费平均年增长率保持在 3.1%以上，从1960 年的 200 多万吨消费量发展到 2008 年的 1107 万吨。但由于受 2008 年下半年至 2009 年全球金融危机影响，2009 年全球天然橡胶消费 939 万吨，同比下降 7.67%。随着全球经济的缓慢复苏，2010 年天然橡胶消费量同比增长至 1081 万吨，2011 年继续上升至 1101 万吨。2016 年天然橡胶消费量达到1258 万吨，经济危机后 2010 年至 2016 年这 6 年间，天然橡胶需求增速放缓到年复合增长率2.5%。

全球天然橡胶消费量及增长情况

数据来源：公开资料整理

　　按地区来统计天然橡胶消费，亚太地区消费占全球的 73%，美洲地区占 14%，欧洲、中东、非洲合计占 13%。亚太地区，特别是中国，因是制造业集中地区，是天然橡胶最大的需求市场。

2015 年全球各地区消费天然橡胶比例

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　　如果按下游需求行业来划分，全球轮胎行业消费了天然橡胶的 70%，是最重要的下游行业，非轮胎橡胶制品行业消费了30%。天然橡胶是典型的资源约束型产品，对地理环境、土壤、气候、湿度等自然条件的要求较严格，宜胶区域主要集中在东南亚地区，种植面积约占世界的 90%。生产国主要有印度尼西亚、泰国、马来西亚、印度、中国、越南和斯里兰卡。其中，泰国、印尼、马来西亚三国合计总产量近年来在全球天然橡胶产量中的比例一直保持在 70%以上。传统理论认为，天然橡胶无法在北纬 15 度以北地区生长。此外，橡胶树作为长期作物，一般在定植 6-9 年后才可开割。因此，天然橡胶的供给增长速度较难以快速提高，受自身和自然条件的限制，全球的天然橡胶种植面积从1961 年至2013年平均每年增长仅2.3%左右，产量从1961年的约210万吨达到2015年的1228万吨。

全球天然橡胶产量及增长情况

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ANRPC中9国2016年天然橡胶产量（万吨）及占比

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　　天然橡胶生产国协会现在有 11 个成员国，按国家名称英文首字母排列，它们分别是柬埔寨、中国、印度、印度尼西亚、马来西亚、巴布亚新几内亚、菲律宾、新加坡、斯里兰卡、泰国和越南。刨除巴布亚新几内亚和新加坡，我们统计 9 个天然橡胶主产国，2016 年的天然橡胶总种植面积是 11546 平方公里。由于橡胶树有 6 到 9 年的成熟期，所以开割面积一直约在总种植面积的四分之三左右。2016 年，9 国的总开割面积是 8663平方公里，2010 年至 2016 年间总开割面积的年复合增长率是 3%，高于同期的天然橡胶需求增速。

亚洲9国天然橡胶总种植面积及开割面积（千公顷）

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　　橡胶树一般经济寿命为 35 至 40 年，失去经济性的胶林需要重新翻种。7 国 2016 年重新种植面积为 161 平方公里，从 2009至 2016 年间，每年翻种面积一直约为总种植面积的 1.5%，波动并不明显，说明橡胶价格大幅下跌主要影响了新增种植的积极性，而老胶园在经营的惯性下，翻种时并没有大规模的改变林地用途。

　　而从新种植面积数据可以看出，由于 2010 年天然橡胶价格创新高，2010、2011、2012 年产胶国种植热情高涨，2012 年新种植面积达到 484 平方公里。而随着橡胶价格的不断下跌，新种植意愿快速衰退，到2016年时新种植面积仅有95平方公里。

亚洲9国天然橡胶新种植面积及重新种植面积（千公顷）

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