2017年中国铁路接触网产品制造行业市场竞争情况分析

　　一、行业竞争格局及市场化程度

　　中国铁道科学研究院科学技术信息研究所《中国接触网零部件制造业行业研究报告》统计数据显示，目前我国专业从事普速（ 160公里/小时及以下）电气化铁路接触网零部件生产的企业数量有22家之多，专业从事高速（ 200公里/小时及以上）电气化铁路接触网零部件生产的企业主要有3家，这3家高速电气化铁路接触网零部件生产厂家又都具有生产普速电气化铁路接触网零部件的能力。从生产规模、生产能力和市场占有率看，最重要的接触网关键零部件生产企业主要是宝鸡器材公司、飞轮股份、常州轨道交通器材公司3家公司。

　　目前，我国接触网行业基本形成了高铁相对集中，其他普速企业相互竞争的市场格局。接触网零部件行业用户主要集中在电气化铁路和城市轨道交通领域，行业用户在进行设备采购时普遍实行招投标制度，并对投标者进行严格的资格审查。供应商通过投标、评标等程序获取项目订单。

　　具体而言，在高速铁路和城市轨道交通领域，市场集中度很高。目前，从事高速铁路接触网零部件实际供货的企业只有宝鸡器材公司、飞轮股份、常州轨道交通器材公司3家公司；提供城市轨道交通接触网零部件的企业有宝鸡器材公司、飞轮股份、衡水宝力铁路电气化器材有限公司、江苏华威线路设备集团有限公司等少数企业。

　　轨道交通的建设、发展与人民生活息息相关，对国民经济发展影响巨大，其特殊性决定了所用产品必须技术先进、质量可靠且运行安全稳定。一般来说，在此领域应用的产品在保证技术先进的前提下，需要有丰富的运行经验证明其安全性和可靠性。

　　这在一定程度上保证了现有行业竞争格局的稳定性。

　　二、行业内主要企业和主要企业市场占有率

　　（ 1）行业内主要企业

　　在铁路接触网产品制造行业，细分产品市场的主要企业如下：

　　①宝鸡器材公司

　　宝鸡器材公司成立于1989年，注册地为宝鸡市，注册资本为9,998.81万元。 2007年，宝鸡器材公司与德国保富铁路股份有限公司、 意大利布诺米尤根尼奥公司三方成立了控股子公司宝鸡保德利电气设备有限责任公司，主要经营高速铁路接触网产品。

　　宝鸡器材公司接触网产品先后中标哈大客运专线、秦沈客运专线、广深客运专线等项目；以及广州地铁2号线-5号线，上海6号-11号线，深圳地铁1号-5号线，香港九广地铁换线工程，香港东（西）铁工程，香港九龙南线等城市轨道交通项目。

　　②常州轨道交通器材公司

　　常州轨道交通器材公司成立于2008年，注册地为常州市，注册资本为7,000万元。

　　该公司引进德国力倍公司的接触网制造技术，生产铁路接触网相关产品。常州轨道交通器材公司接触网产品先后中标京九南电气化铁路改造、京石武高铁、宁杭高铁、厦深客专、大西客专、贵广客专、青荣城际铁路、中南部通道等项目。

　　（ 2）市场竞争及市场份额

　　接触网技术复杂、工艺性强、且露天无备用；接触网产品种类繁多，数量大、运营环境恶劣、使用要求高，特别是客运专线等高速铁路大规模建设以来，对接触网产品在技术标准、生产质量、制造能力等方面提出了更高的要求。目前进入高速铁路接触网领域的生产企业主要有宝鸡器材公司、飞轮股份、常州轨道交通器材公司3家。

　　据统计，在整个接触网零部件供应市场， 2012-2014年行业内主要企业市场份额如下：

资料来源：公开资料整理

　　具体到高速电气化铁路接触网零部件供应市场，主要企业的市场份额如下：

资料来源：公开资料整理

　　三、市场需求及供给状况

　　（ 1）行业需求

　　根据中国铁路总公司的统计数据，“十二五”期间，全国铁路固定资产投资完成3.58万亿元，比“十一五”多完成1.15万亿元、增长47.3%；新线投产3.05万公里，比“十一五”多完成1.59万公里、增长109%，是历史投资完成最好、投产新线最多的五年。

　　“十二五”期间，特别是最后三年，中国铁路建设尤其是高速铁路建设加快推进。2013、 2014、 2015年，中国铁路固定资产投资分别达到6,901亿元、 8,176亿元、 8,238亿元，三年总投资2.33万亿元；投产铁路新线分别达到5,027公里、 8,426公里、 9,531公里， 三年共投产新线2.3万公里； 新增高速铁路营业里程分别达到1,672公里、 5,428公里、3,382公里，三年共投产高速铁路10,482公里。截至2015年底，全国铁路营业里程达到12.1万公里，位居世界第二位。“四纵四横”高铁主骨架基本建成，投入运营的高速铁路超过1.9万公里，位居世界第一，占世界高铁总里程的60%以上。根据《中长期铁路网规划》（ 2016-2030），到2020年，铁路网规模达到15万公里，其中高速铁路3万公里，覆盖80%以上的大城市；到2025年，铁路网规模达到17.5万公里左右，其中高速铁路3.8万公里左右。

“十二五”期间我国铁路完成固定资产投资情况表

资料来源：公开资料整理

　　根据2016年1月17日召开的中国铁路总公司工作会议精神， 2016年要继续保持较大的建设投资规模，加大以中西部地区为重点的铁路建设力度，预计将完成固定资产投资8,000亿元。根据中国铁路总公司公布的 《 2016年1-10月国家铁路主要指标完成情况》，2016年1-10月铁路固定资产投资5,944亿元。

　　远期来看，我国人口众多、工业布局与资源分布错位的自然经济状况必然对运输产生巨大需求，而铁路，特别是电气化铁路， 作为能耗低、污染小、不受天气影响的绿色交通方式受到世界各国愈加重视，成为综合交通运输的主力。与美国23万公里铁路规模相比，在国土面积相当、人口4.5倍于美国、资源分布不均衡的条件下，随着西部大开发的不断推进，未来我国铁路远期路网规模达到20万公里是可以预期的，因此，铁路的长远发展空间巨大。

　　铁路的广阔发展前景和高速发展的电气化铁路将给接触网器材行业带来旺盛的市场需求，确保接触网器材行业的快速稳定的发展。

　　同时，根据中国城市轨道交通协会的统计信息，截至2015年末，中国大陆地区共26个城市开通城轨交通运营，共计116条线路，运营线路总长度达3,618公里。其中，地铁2,658公里，占73.4%；其他制式城轨交通规模960公里，占26.6%。截至2016年5月，共有44个城市规划获批，规划规模4,705公里。新建、规划线路规模大、投资增长迅速，建设速度持续加快。“十二五”期间，我国城轨交通完成投资12,289亿元。其中， 2011年1,628亿元、 2012年1,914亿元、 2013年2,165亿元、 2014年2,899亿元、 2015年3,683亿元，“十二五”期间平均每年完成投资2,458亿元。预计“十三五”期间，我国城轨交通投资规模将达到1.7-2万亿元。

“十二五”期间我国城轨交通完成投资情况表

资料来源：公开资料整理

　　随着我国铁路客运专线和城市轨道交通的规模化发展，以及相关技术体系和装备体系的日趋完善，我国铁路和城市轨道交通设备出口国外市场的步伐将逐步加大，这将为我国接触网器材行业的进一步发展拓展更广阔的市场。

　　（ 2）行业供给

　　随着我国电气化铁路的蓬勃发展，铁路接触网零部件生产厂家不断增加，特别是在最近10年，随着铁路客运专线的大规模建设，国外电气化铁路器材厂纷纷进入我国，合资成立了一些接触网器材生产企业，促进了我国接触网零部件生产水平的提高和新的接触网零部件系列标准的建立。目前，我国国内接触网零部件生产、供应基本可以满足国内电气化铁路和城市轨道交通建设的需要。

　　四、行业利润水平的变动趋势及变动原因

　　铁路是关系到人民生命财产安全的运输方式，对安全性有严格的要求，行政管理部门对涉及运输安全的产品生产及销售实行必要的行政许可，同时通过招投标方式设置较高的产品准入门槛，以达到保证运输安全的目的。接触网产品是接触网的基本组成单元，接触网产品在技术标准、生产工艺、 质量检验等方面有特殊要求，以适应严峻的环境条件，保证接触网系统的安全可靠性，因此行业平均毛利率水平相对较高。

　　我国接触网产品按铁路运行速度划分为普速铁路接触网产品和高速铁路接触网产品。普速铁路接触网产品生产厂家较多，市场竞争充分，行业利润水平略低；高速铁路运行速度高、张力大，对接触网产品的技术水平及性能稳定性要求高、产品制造工艺复杂，检验严格，行业利润水平较高。

　　影响本行业利润水平的因素主要为产品技术水平、市场竞争及集成供货能力。对于技术水平高、具备自主创新能力及核心技术的企业，在市场竞争中占据优势，从而保持较高的利润水平。由于接触网产品种类较多、构成复杂，行业内具备系统供货能力的企业，可以通过供应全系列产品，满足项目的产品要求，体现规模经济优势，从而能够获得更高的利润水平。